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V2234-25 24. November 2025 · SG de Tributación de las Operaciones Financieras Kriterium gültig
IRPF · valores homogéneos

Beteiligungen an verschiedenen Fonds, die denselben Index replizieren, gelten nicht als homogene Werte

Der Anfragende erkundigt sich, ob Beteiligungen an verschiedenen Investmentfonds, die denselben Index replizieren, als homogene Werte gelten. Die DGT stellt fest, dass dies nicht der Fall ist, weshalb die Ausnahme gemäß Artikel 33.5 LIRPF zur Nichtanrechnung von Kapitalverlusten keine Anwendung findet.

Die gestellte Frage

Fragestellung: Der Steuerpflichtige fragt an, ob Anteile, die von verschiedenen Investmentfonds ausgegeben werden, die denselben Referenzindex replizieren, im Sinne der Bestimmungen der Buchstaben f) und g) des Artikels 33.5 des Einkommensteuergesetzes als untereinander homogene Wertpapiere gelten können.

Die Entscheidung der DGT

Anteile, die von verschiedenen Investmentfonds ausgegeben werden, gelten nicht als untereinander homogene Wertpapiere, selbst wenn sie denselben Referenzindex replizieren. Daher finden die Bestimmungen der Buchstaben f) und g) des Artikels 33.5 des Einkommensteuergesetzes auf diese Fälle keine Anwendung.

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