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V1649-25 15 septembre 2025 · SG de Impuestos Patrimoniales, Tasas y Precios Públicos Critère en vigueur
IP · exención

Exclusion des participations de plus de 5 % des droits de vote du calcul des valeurs non affectées

Le consultant s'interroge sur le traitement de ses participations dans une société cotée au titre des valeurs non affectées pour l'exonération de l'impôt sur le patrimoine, sa participation totale (directe et indirecte) excédant 5 %. La DGT précise que pour qualifier l'activité de l'entité, la participation conjointe peut être prise en compte et que ces valeurs pourraient être exclues du calcul si les conditions relatives à la gestion et aux moyens sont remplies.

La question posée

Cuestión planteada - Si las participaciones directas de H1 en la entidad cotizada SA deben computarse como valores o elementos patrimoniales no afectos en el sentido del artículo 4.Ocho.Dos de la LIP, considerando que la participación conjunta directa de H1 en la misma e indirecta (a través de H2, H3 y H4) excede del 5 por ciento.

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