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V1789-19 11. Juli 2019 · SG de Tributación de las Operaciones Financieras Kriterium gültig
IRPF · rendimientos del capital mobiliario

Umwandlung und Übertragung nachrangiger Verbindlichkeiten: Negative Erträge und neue Anleihen als Sachbezug

Ein Steuerpflichtiger hielt nachrangige Verbindlichkeiten, die in Aktien umgewandelt und unmittelbar ohne Gegenleistung übertragen wurden. Die DGT entschied, dass dies eine Tilgung von Verbindlichkeiten mit negativen Erträgen darstellt und die anschließende Ausgabe neuer Anleihen als Einkünfte aus Kapitalvermögen in Form eines Sachbezugs zu werten ist.

Die gestellte Frage

Gestellte Frage: Behandlung der genannten Vorgänge in der Einkommensteuer (IRPF).

Die Entscheidung der DGT

Die Umwandlung von Anleihen in Aktien zur sofortigen Übertragung ohne Gegenleistung gilt als ein einziger Anleiherückzahlungsvorgang, der aufgrund der Differenz zwischen dem Anschaffungswert und dem Rückzahlungswert (null Euro) einen negativen Ertrag aus beweglichem Kapital generiert. Die Lieferung neuer Schuldverschreibungen als Ausgleich wird als Ertrag aus beweglichem Kapital gemäß Artikel 25.2 des Einkommensteuergesetzes (LIRPF) eingestuft und als Sachbezug zu seinem normalen Marktwert bewertet. Diese positiven Erträge können mit den negativen Erträgen verrechnet werden, die durch die Rückzahlung der ursprünglichen Anleihen entstehen.

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