Les fusions impropres peuvent bénéficier de la neutralité fiscale pour des motifs économiques valables

L'application du régime de neutralité fiscale dans les opérations de fusion ne se limite pas exclusivement aux fusions d'entreprises d'un même groupe suivant une logique de réorganisation traditionnelle. La Dirección General de Tributos (DGT) a clarifié la portée de ce régime dans le contexte des fusions impropres.

Ce qu'a décidé la DGT

L'administration a déterminé qu'une opération de fusion peut bénéficier du régime de neutralité fiscale prévu au Chapitre VII du Titre VII de la Loi sur l'Impôt sur les Sociétés (LIS) dès lors que les conditions de l'article 76.1 c) sont remplies et que l'opération est réalisée pour des motifs économiques valables.

Un point clé de cette résolution est l'éclaircissement concernant la présence d'éléments fiscaux négatifs. La DGT souligne que l'existence de bases imposables négatives ou de crédits d'impôt dans les sociétés concernées n'invalide pas l'application du régime spécial. Toutefois, l'administration conditionne cette possibilité au fait que la fusion profite aux activités résultant de l'opération et que l'exploitation desdits crédits ou bases ne soit pas le motif prépondérant de la transaction.

Ce que cela signifie pour vous

Pour les entreprises opérant avec des filiales ou des entités liées, ce critère permet de réaliser des processus de fusion et d'absorption sans avoir à intégrer les plus-values dans la base imposable, ce qui évite une charge fiscale immédiate lors de l'opération.

La clé du succès de cette application réside dans la justification de l'opération. La neutralité fiscale n'est pas un droit automatique si la transaction manque d'une raison commerciale claire. Si l'objectif principal de la fusion est la fraude ou l'évasion fiscale, ou s'il est détecté que la seule finalité est l'exploitation d'avantages fiscaux sans amélioration de l'activité économique, l'administration rejettera le régime de neutralité.

Ce qu'il convient de faire

Face à une éventuelle opération de fusion incluant des bases imposables négatives, il est nécessaire de documenter de manière exhaustive les motifs économiques qui justifient la transaction. L'existence d'une logique commerciale qui dépasse le simple avantage fiscal est l'élément déterminant pour garantir l'application du régime de neutralité fiscale conformément à la réglementation en vigueur.