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V1491-20 20 May 2020 · SG de Impuestos sobre la Renta de las Personas Físicas Criterion in force
IRPF · nuda propiedad

Donating bare ownership of a property triggers capital gains or losses for Income Tax purposes

Seniors over 65 have requested clarification regarding Income Tax (IRPF) treatment when donating the bare ownership of a property while retaining the usufruct. The Directorate General for Taxes (DGT) has ruled that the transaction generates a capital gain or loss and outlines the specific conditions required to qualify for the exemption related to the primary residence.

The question raised

Tributación de la donación en el IRPF.

The DGT's ruling

La donación de la nuda propiedad produce una variación en el valor del patrimonio que debe cuantificarse por la diferencia entre el valor de transmisión (según normas del Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones) y el valor de adquisición. Si la vivienda es la residencia habitual de los donantes mayores de 65 años, la ganancia patrimonial resultante estará exenta. En caso contrario, la ganancia estará sujeta al impuesto y se integrará en la base imponible del ahorro. Las pérdidas patrimoniales por transmisiones lucrativas no son computables.

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