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V3368-14 23 December 2014 · SG de Impuestos sobre la Renta de las Personas Físicas Criterion in force
IRPF · ganancia patrimonial

Demolishing a building without compensation results in a capital loss for Personal Income Tax purposes

A property owner has enquired about the tax implications following the demolition of a building due to structural defects. The Directorate General for Taxes (DGT) has ruled that the disappearance of the property constitutes a change in assets resulting in a loss, and that demolition expenses will increase the acquisition value of the land.

The question raised

Cuestión planteada Tributación.

The DGT's ruling

La demolición del edificio constituye una alteración en la composición del patrimonio que da lugar a una ganancia o pérdida patrimonial. Si no hay indemnización, se genera una pérdida patrimonial por el valor de adquisición (excluyendo el suelo) que se integra en la base imponible general. Los gastos de demolición se consideran un mayor valor de adquisición del terreno para futuras transmisiones.

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