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V3671-16 5 September 2016 · SG de Impuestos Patrimoniales, Tasas y Precios Públicos Criterion in force
ISD · condonación de deuda

Partial debt forgiveness to facilitate property sales is not subject to Gift Tax if there is no intent to make a gift

A taxpayer inquired whether a bank's partial forgiveness of mortgage debt following the sale of a property constitutes a gift. The DGT ruled that, as there was no intent to make a gift but rather an intention to recover part of the debt, no taxable event occurs.

The question raised

Cuestión planteada Si la condonación de esa deuda hipotecaria podría considerarse una donación del banco sujeta al Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones.

The DGT's ruling

La condonación de deuda constituye un hecho imponible del Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones solo si se realiza con ánimo de liberalidad (animus donandi). En este caso, la condonación parcial no busca beneficiar al deudor, sino asegurar el cobro de una parte de la deuda tras la venta de la vivienda. Al carecer de intención de enriquecer al donatario a costa del empobrecimiento del donante, no se califica como donación.

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