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V3640-15 23 November 2015 · SG de Tributación de las Operaciones Financieras Criterion in force
IRPF · regla fifo

Application of the FIFO rule in investment funds depends on whether the transfer qualified for the deferral regime

The taxpayer asks how to identify which fund units are being redeemed to apply the FIFO rule, given that part of their investment originated from a transfer from another fund. The DGT explains that the acquisition date and value will depend on whether the previous transfer was a deferral operation or not.

The question raised

Cuestión planteada Determinación de las participaciones que deben entenderse reembolsadas a efectos fiscales.

The DGT's ruling

Si el traspaso de participaciones acogió el régimen de diferimiento por reinversión, las nuevas participaciones conservan la fecha y el valor de adquisición de las originales para la aplicación de la regla FIFO. Si el traspaso no acogió dicho régimen, las participaciones se consideran adquiridas en la fecha y por el importe de la nueva suscripción. La regla FIFO identifica como reembolsadas las participaciones adquiridas en primer lugar cuando existen valores homogéneos.

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