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V3158-18 12 December 2018 · SG de Impuestos sobre el Consumo Criterion in force
IVA · urbanización

Transfer of land and buildings may be subject to VAT or exempt depending on condition and use

An entity has consulted the General Social Security Treasury regarding the VAT liability on the acquisition of a hotel and land. The DGT explains that taxation depends on whether the land is undergoing urbanisation and whether the building constitutes a second supply or a renovation project.

The question raised

Cuestión planteada Sujeción al Impuesto sobre el Valor Añadido de la transmisión de los referidos inmuebles y sujeto pasivo de la operación.

The DGT's ruling

La transmisión de terrenos urbanizados o en curso de urbanización está sujeta a IVA si el transmitente ha asumido costes de transformación física. Los terrenos rústicos o sin obras de urbanización iniciadas pueden estar exentos. La entrega de edificios puede estar exenta como segunda entrega si no es la primera tras la construcción o si ha habido un arrendamiento ininterrumpido de dos años, salvo que sea para rehabilitación, en cuyo caso la operación estará sujeta.

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