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V2622-22 23 December 2022 · SG de Impuestos sobre las Personas Jurídicas Criterion in force
IS · canje de valores

Requirements for applying the special regime of share exchange and non-cash contributions in restructurings

A consulting entity proposes a restructuring involving the contribution of shares from several companies to a new holding. The DGT examines whether these operations qualify as share exchanges or non-cash contributions under the special regime of the LIS.

The DGT's ruling

Para que la operación sea canje de valores, la entidad debe adquirir la mayoría de derechos de voto y cumplir los requisitos del artículo 80 de la LIS. En las aportaciones no dinerarias, se requiere que el aportante mantenga al menos un 5% de los fondos propios de la entidad receptora. Si la participación recibida por una persona física es inferior al 5%, no se aplica el régimen especial. La aplicación del régimen queda condicionada a que la operación no tenga como objetivo principal la ventaja fiscal, sino motivos económicos válidos.

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