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V1913-21 18 June 2021 · SG de Impuestos sobre el Consumo Criterion in force
IVA · primera entrega

Property deliveries after renovation not considered first delivery and do not allow IVA deduction

A developer inquired whether converting offices into homes for sale constitutes a first delivery and whether IVA deduction on renovations is possible. The DGT determines that, as the property was used for more than two years, the sale constitutes a second or subsequent delivery exempt from tax, thus preventing IVA deduction on the works.

The question raised

Tratamiento a efectos del Impuesto sobre el Valor Añadido de las entregas de las referidas viviendas. Deducibilidad de las cuotas del Impuesto sobre el Valor Añadido soportadas en la realización de las obras de reforma.

The DGT's ruling

La entrega de viviendas no se considera primera entrega, sino segunda o ulterior, al no cumplirse los requisitos para que la promotora sea considerada como tal tras la utilización del inmueble. Al ser operaciones sujetas pero exentas de IVA, las cuotas soportadas en las obras de reforma no son objeto de deducción. El derecho a la deducción no se genera cuando las operaciones destinadas a la transmisión son exentas.

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