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V1755-23 15 June 2023 · SG de Impuestos sobre las Personas Jurídicas Criterion in force
IS · régimen especial de fusiones

Cross-border merger with a non-resident entity may breach capital reserve requirement without obligation subrogation in Spain

A Spanish company with a capital reserve benefit plans to merge with a non-resident entity without a permanent establishment in Spain. The DGT states that this prevents the subrogation of maintenance obligations, requiring the return of the tax benefit with interest.

The question raised

1. Si la operación descrita puede acogerse al régimen fiscal previsto en el Capítulo VII del Título VII de la Ley 27/2014, de 27 de noviembre, del Impuesto sobre Sociedades, y si existen motivos económicos válidos.

The DGT's ruling

Si la entidad absorbente es no residente y no queda un establecimiento permanente en España, las rentas de la transmisión se integran en la base imponible de la absorbida. En cuanto a la reserva de capitalización, al no haber entidad residente que se subrogue en las obligaciones de mantenimiento de fondos propios e indisponibilidad de la reserva, se producirá un incumplimiento de los requisitos del artículo 25.1 LIS. Esto obligará a ingresar la cuota íntegra del beneficio aplicado en periodos anteriores más los intereses de demora.

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