Skip to content
Back to index
V0559-22 18 March 2022 · SG de Impuestos sobre la Renta de las Personas Físicas Criterion in force
ISD · usufructo vitalicio

Donation of life usufruct of a property is subject to I&SD and generates income for IRPF purposes

A child is to receive the life usufruct of their parents' home via donation. The DGT clarifies that the child must pay Inheritance and Gift Tax and that the parents must report imputed income in their Personal Income Tax (IRPF) returns.

The question raised

Tratamiento fiscal de dicha donación en el Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones para el consultante y en el Impuesto sobre la Renta de las Personas Físicas para sus padres.

The DGT's ruling

La constitución del usufructo vitalicio está sujeta al Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones, siendo el usufructuario el sujeto pasivo. En el IRPF, si se acredita la gratuidad de la donación, los padres deberán imputar un rendimiento neto anual no inferior al 2% del valor catastral del inmueble (o 1,1% si hubo revisión reciente). Si no se acredita la gratuidad, se aplicará el valor normal de mercado, sin bajar del mínimo legal del artículo 85 LIRPF.

Book your free first meeting