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V0471-18 21 February 2018 · SG de Impuestos sobre la Renta de las Personas Físicas Criterion in force
IRPF · promoción inmobiliaria

Loss of main residence tax relief in inheritance if replaced by new building construction

A taxpayer inquired whether the reduction for the main residence in Inheritance and Gift Tax (ISD) is maintained when demolishing a property to construct a building that includes a reserved dwelling. The Directorate General for Taxes (DGT) ruled that the relief is lost and that real estate development activities entail specific VAT and Income Tax (IRPF) obligations.

The question raised

Si se mantiene la reducción aplicada en el Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones, en caso de que el consultante se reserve en la promoción para, su uso propio, una superficie igual o superior a la correspondiente a la vivienda de su padre; y tributación de la promoción en el Impuesto sobre el Valor Añadido y en el Impuesto sobre la Renta de las Personas Físicas. Asimismo se consulta en relación con este Impuesto si el valor establecido por la Comunidad Autónoma a efectos del Impuesto sobre Transmisiones Patrimoniales debe ser considerado a efectos del cálculo de la renta obtenida en la venta de la promoción.

The DGT's ruling

En el Impuesto sobre Sucesiones, la reducción por vivienda habitual se pierde si la vivienda recibida se sustituye por superficie en una nueva edificación. En el IVA, el promotor es empresario si tiene intención de venta, pudiendo deducir cuotas de viviendas para la venta pero no de la vivienda para uso propio. En el IRPF, la promoción es actividad económica y el valor de adquisición de los inmuebles heredados para el coste de existencias será el valor real o de mercado.

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