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V0314-22 18 February 2022 · SG de Impuestos sobre la Renta de las Personas Físicas Criterion in force
IRPF · ganancia patrimonial

Exemption for main residence for those over 65 does not apply to the transfer of usufruct

A widow over the age of 65 enquired whether the sale of her main residence was exempt from Personal Income Tax (IRPF), including the portion of the usufruct she held by right of inheritance. The Directorate General for Taxes (DGT) ruled that the exemption only applies to the gain derived from the transfer of full ownership, not from the usufruct.

The question raised

Si estaría exenta de tributación la ganancia patrimonial derivada de la transmisión del inmueble por parte de la viuda, en su totalidad, incluyendo la parte correspondiente al tercio de la legítima en usufructo.

The DGT's ruling

La exención para mayores de 65 años por transmisión de vivienda habitual se aplica a la ganancia patrimonial derivada de la transmisión del 50 por ciento del pleno dominio. Sin embargo, no se aplica a la parte de la ganancia derivada de la transmisión del usufructo, ya que los beneficios fiscales de la vivienda habitual están ligados a la titularidad del pleno dominio, aunque sea compartido.

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