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V0253-20 4 February 2020 · SG de Impuestos sobre la Renta de las Personas Físicas Criterion in force
IRPF · ganancia patrimonial

Donating real estate does not result in a capital loss for Income Tax purposes

Property owners sought guidance on calculating capital gains or losses arising from the donation of a rural estate where their son had built a greenhouse. The Directorate General for Taxes (DGT) clarified that gratuitous transfers do not count as losses and explained how to determine acquisition and transfer values.

The question raised

Valor de transmisión del inmueble que pretenden donar a los efectos del cálculo de la ganancia o pérdida patrimonial a integrar en el Impuesto sobre la Renta de las Personas Físicas.

The DGT's ruling

Las transmisiones por actos ínter vivos o liberalidades no computarán como pérdidas patrimoniales. Para calcular la ganancia patrimonial, el valor de transmisión será el que resulte de aplicar las normas del Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones, sin exceder el valor de mercado, y no debe incluir la construcción realizada por el hijo a su costa. El valor de adquisición será el importe real de la adquisición más inversiones, mejoras, gastos y tributos inherentes.

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