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V5432-16 23 December 2016 · SG de Impuestos sobre la Renta de las Personas Físicas Criterion in force
IRPF · deducción por inversión en vivienda habitual

Tax relief for main residence investment may be maintained when replacing a mortgage loan

A taxpayer has enquired whether they can continue to claim tax relief for investment in their main residence after replacing their current mortgage with one offering better terms. The Directorate General for Taxes (DGT) has ruled that this is possible, provided the new loan is used to repay the previous one.

The question raised

Cuestión planteada Posibilidad de seguir practicando la deducción por inversión en vivienda habitual por las cantidades que satisfaga por la amortización del nuevo préstamo. En caso afirmativo, si, además, puede practicarla también en función de los gastos globales ocasionados en la cancelación y constitución de uno y otro préstamo, respectivamente.

The DGT's ruling

La sustitución de un préstamo por otro con las mismas garantías y condiciones no agota el derecho a la deducción, pues solo modifica las condiciones de financiación. Las cuotas de amortización, intereses y gastos del nuevo préstamo dan derecho a deducción en la parte proporcional atribuible al préstamo originario destinado a la vivienda. No obstante, si se produce una cancelación de deuda y una posterior obtención de crédito sin continuidad, se perdería el derecho a la deducción para la nueva financiación.

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