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V4035-15 16 December 2015 · SG de Impuestos Patrimoniales, Tasas y Precios Públicos Criterion in force
ISD · reducción en la base imponible

Compliance with management and Wealth Tax exemption requirements for reduction on donation of shares

A query was made regarding the application of a 95% reduction in the tax base for the donation of shares in commercial entities from parents to their children. The DGT indicates that, in addition to the prior exemption from Wealth Tax, conditions regarding the donor's age or incapacity, the relinquishment of management roles, and the maintenance of the exemption by the donees must be met.

The question raised

Cuestión planteada Aplicación de la reducción prevista en la Ley del Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones.

The DGT's ruling

Para aplicar la reducción del artículo 20.6 de la Ley 29/1987, es condición necesaria que las participaciones gocen de la exención en el Impuesto sobre el Patrimonio. Tras la donación, si los donatarios no forman un grupo de parentesco que permita mantener dicha exención (por ejemplo, si son primos en cuarto grado), al menos uno de ellos debe ejercer funciones de dirección y percibir la remuneración exigida por ley. De lo contrario, no procederá la reducción.

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