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V3166-21 22 December 2021 · SG de Impuestos Patrimoniales, Tasas y Precios Públicos Criterion in force
ITPAJD · actos jurídicos documentados

Endorsement of a nominative cheque is subject to Stamp Duty

A query was raised regarding whether the endorsement of a nominative cheque is subject to Stamp Duty (Actos Jurídicos Documentados). The DGT ruled that the endorsement transforms the cheque into an order document that performs a bill of exchange function, thereby making it subject to the tax.

The question raised

Cuestión planteada Si el cheque que se le ha endosado al consultante está sujeto a actos jurídicos documentados.

The DGT's ruling

Los cheques que son objeto de endoso cumplen función de giro al transformarse en documentos a la orden. El sujeto pasivo es la persona que realiza el endoso, considerándose expedido por el endosante. El receptor del endoso es responsable solidario del pago del impuesto por intervenir en la negociación o cobro.

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