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V0247-25 5 March 2025 · SG de Impuestos sobre la Renta de las Personas Físicas Criterion in force
IRPF · reducción de capital

Amortisation of all shares deemed partner separation for tax purposes

The DGT confirms that full share redemption by a company through capital reduction triggers the partner separation regime.

The question raised

Cuestión planteada Si a la referida operación le resultaría de aplicación el artículo 37.1.e) de la Ley del Impuesto sobre la Renta de las Personas Físicas.

The DGT's ruling

Cuando la adquisición de acciones por la sociedad para su amortización afecta a la totalidad de las participaciones de un socio, se aplica la regla especial de valoración del artículo 37.1.e) de la Ley del IRPF. Esta norma, aplicable a la separación de socios, determina que la renta obtenida se considera ganancia o pérdida patrimonial. El cálculo se realiza por la diferencia entre el valor de la cuota de liquidación social o el valor de mercado de los bienes recibidos y el valor de adquisición del título.

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