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V5611-26 17 September 2026 · SG de Impuestos sobre las Personas Jurídicas Criterion in force
IS · escisión parcial financiera impropia

Potential application of tax neutrality to improper financial partial demergers and mergers by absorption

A company has requested a ruling regarding a restructuring involving an improper financial partial demerger followed by a merger by absorption. The Directorate General for Taxes (DGT) has ruled that these operations may qualify for tax neutrality, provided they meet all legal requirements and are not primarily intended for tax evasion.

The question raised

Cuestión planteada 1. Si resulta aplicable el régimen previsto en el Capítulo VII del Título VII de la Ley 27/2014, de 27 de noviembre, del Impuesto sobre Sociedades a las operaciones de escisión parcial financiera impropia y a la operación de fusión por absorción descritas en el presente escrito.

The DGT's ruling

La escisión parcial financiera impropia puede acogerse al régimen de neutralidad fiscal si cumple los requisitos del artículo 76.2.1º c) de la LIS y se califica como escisión mercantil. La fusión por absorción podrá aplicar dicho régimen si se realiza bajo los términos del artículo 76.1 c) de la LIS. La existencia de bases imponibles negativas no invalida la aplicación del régimen si la operación no tiene como finalidad preponderante su aprovechamiento. El régimen no se aplicará si el objetivo principal es el fraude o la evasión fiscal.

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