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V2977-23 14 November 2023 · SG de Tributación de las Operaciones Financieras Criterion in force
IRPF · ganancias patrimoniales

French investment fund repayment profits taxed in Spain as savings income

A Spanish resident enquires about the taxation and offset of income from repaying shares in a French investment fund. The DGT determines that such income is capital gains subject to exclusive taxation in Spain and must be included in the savings tax base.

The question raised

Integración en el Impuesto sobre la Renta de las Personas Físicas de la consultante de la renta que obtenga en el reembolso de las participaciones y posibilidad de compensación con las rentas procedentes de otros productos financieros.

The DGT's ruling

Al ser residente fiscal en España, las rentas del reembolso de un fondo francés se califican como ganancias o pérdidas patrimoniales y tributan en España según el Convenio hispano-francés. Estas rentas integran la base imponible del ahorro y pueden compensarse con otras rentas o ganancias del ahorro. Dado que el fondo no se comercializa en España, la consultante está obligada a efectuar el pago a cuenta del impuesto sobre la ganancia obtenida.

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