Skip to content
Back to index
V2207-18 25 July 2018 · SG de Tributación de las Operaciones Financieras Criterion in force
IRPF · planes de pensiones

40% pension plan reduction applicable if benefits are received within the legal timeframe

A taxpayer inquired about the timeframe for applying the 40% reduction to pension plan benefits received due to retirement or death. The Directorate General of Taxes (DGT) clarified that the reduction applies to the portion of contributions made up to 2006, provided the benefits are received within the periods established by the twelfth transitional provision.

The question raised

Finalización del plazo para aplicar la reducción del 40 por ciento prevista en el régimen transitorio. En el supuesto de fallecer sin rescatar los planes, posibilidad de que los beneficiarios apliquen la citada reducción a la prestación en forma de capital que perciban y plazo en que sería aplicable.

The DGT's ruling

La reducción del 40% se aplica a la parte de la prestación que corresponda a aportaciones realizadas hasta el 31 de diciembre de 2006, si se percibe en forma de capital y dentro del plazo legal. Este plazo depende del ejercicio en que acaezca la contingencia: para jubilación en 2017, el plazo termina el 31 de diciembre de 2019. En caso de fallecimiento, la reducción podrá aplicarse a las prestaciones percibidas en el ejercicio del fallecimiento o en los dos siguientes, cumpliendo los requisitos.

Book your free first meeting