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V1952-20 15 June 2020 · SG de Tributación de las Operaciones Financieras Criterion in force
IRPF · mutualidades de previsión social

40% tax reduction applicable to social welfare mutual fund benefits if time limits are met

A query was raised regarding whether the 40% tax reduction can be applied to retirement benefits from a social welfare mutual fund. The Directorate-General for Taxes (DGT) ruled that this is possible for the portion of contributions made up to 31 December 2006, provided the benefits are received within the timeframes established by the transitional regime.

The question raised

Posibilidad de aplicar el 40 por ciento a las prestaciones que perciba de la Mutualidad de previsión social por la contingencia de jubilación.

The DGT's ruling

Las prestaciones de mutualidades de previsión social son rendimientos del trabajo. Si se perciben en forma de capital o mixta, se puede aplicar la reducción del 40% a la parte correspondiente a aportaciones realizadas hasta el 31 de diciembre de 2006, siempre que se cumplan los plazos de la disposición transitoria duodécima. La reducción se aplica de forma independiente si se perciben simultáneamente prestaciones de un plan de pensiones y de una mutualidad. La contingencia de jubilación acaece, por lo general, en el momento de acceder a la jubilación en el régimen de la Seguridad Social.

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