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V1821-21 9 June 2021 · SG de Impuestos Patrimoniales, Tasas y Precios Públicos Criterion in force
ISD · reducción en la base imponible

Contribution of donated shares to a holding company does not prevent the 95% reduction in Inheritance and Gift Tax

The taxpayer asks whether the donation of shares from her parents meets the requirements for the 95% reduction in Inheritance and Gift Tax (ISD), and whether contributing those shares to a holding company violates the obligation to maintain the acquired assets. The Directorate General for Tax (DGT) rules that the age and management function requirements are met, and that contributing to a holding company does not breach the maintenance requirement, provided that the value and the right to Wealth Tax exemptions are preserved.

The question raised

Cumplimiento de los requisitos previstos en el artículo 20.6 de la Ley del Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones para la aplicación de la reducción del 95% en la donación de las participaciones de las siete entidades.

The DGT's ruling

Para la reducción del 95% en la donación de participaciones, es necesario que las participaciones estén exentas en el Impuesto sobre el Patrimonio. La aportación de las participaciones donadas a una sociedad holding no incumple la obligación de mantener lo adquirido, siempre que se mantenga el valor por el que se aplicó la reducción y el derecho a la exención en el Impuesto sobre el Patrimonio respecto de las nuevas participaciones. Para ello, la entidad receptora debe cumplir los requisitos de exención del Impuesto sobre el Patrimonio.

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