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V1751-21 4 June 2021 · SG de Impuestos sobre el Consumo Criterion in force
IVA · permuta

Land swaps between a local council and a commercial entity are subject to 21% VAT

A local council consulted on the VAT treatment of a land swap with a real estate company for the construction of a funeral parlour. The DGT ruled that the transaction is subject to tax because both parties are acting as business entities and the plots are buildable.

The question raised

Cuestión planteada Tratamiento a efectos del Impuesto sobre el Valor Añadido de la operación de permuta descrita.

The DGT's ruling

La permuta de parcelas entre un Ayuntamiento y una entidad mercantil está sujeta al IVA porque el patrimonio municipal del suelo constituye un patrimonio empresarial. Al tratarse de terrenos con calificación de solares o edificables, no se aplica la exención del artículo 20.Uno.20º de la Ley 37/1992. El devengo se produce cuando los inmuebles se pongan a disposición del adquirente, lo que mediante escritura pública equivale al otorgamiento de la misma.

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