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V1735-21 4 June 2021 · SG de Impuestos sobre la Renta de las Personas Físicas Criterion in force
IRPF · permuta

Exchange of rural properties generates capital gains or losses based on the higher market value

A father and his children exchange rural properties (bare ownership and usufruct) not related to economic activity. The DGT rules that the gain or loss is calculated by comparing the acquisition value with the higher of the two market values of the exchanged assets.

The question raised

Cuestión planteada Tratamiento fiscal en el Impuesto sobre la Renta de las Personas Físicas de la operación realizada.

The DGT's ruling

La ganancia o pérdida patrimonial se determina por la diferencia entre el valor de adquisición del bien cedido y el mayor entre el valor de mercado del bien entregado y el valor de mercado del bien recibido. El valor de adquisición del derecho (usufructo o nuda propiedad) será el importe real de adquisición o, si fue gratuito, el valor a efectos del Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones más gastos y tributos inherentes. El resultado se integrará en la base imponible del ahorro.

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