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V1180-17 17 May 2017 · SG de Tributación de las Operaciones Financieras Criterion in force
IRPF · rendimientos del trabajo

Lump-sum pension plan benefits may qualify for a 40% reduction subject to certain limits

A taxpayer has requested clarification regarding the tax treatment of a pension plan retirement benefit received as a lump sum. The Directorate General for Taxes (DGT) clarifies that these are taxed as employment income and that a 40% reduction may be applied to the portion corresponding to contributions made up to 2006, subject to specific timing requirements and annual limits.

The question raised

Tratamiento en el Impuesto sobre la Renta de la Personas Físicas de la prestación del plan de pensiones, percibida en forma de capital en 2016.

The DGT's ruling

Las prestaciones de planes de pensiones son rendimientos del trabajo que tributan en sede del beneficiario por el importe total. Si se perciben en forma de capital, se puede aplicar una reducción del 40% a la parte de la prestación correspondiente a aportaciones realizadas hasta el 31 de diciembre de 2006, siempre que hayan pasado más de dos años desde la primera aportación y se perciba en los plazos de la disposición transitoria duodécima. Esta reducción solo puede aplicarse a las cantidades percibidas en un único año, independientemente del número de planes que tenga el titular.

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