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V0475-20 27 February 2020 · SG de Tributación de las Operaciones Financieras Criterion in force
IRPF · rendimientos del trabajo

40% pension plan reduction applicable if received as a lump sum within the legal timeframe

A taxpayer inquired whether the 40% reduction can be applied to contributions made prior to 2007 when collecting their pension plan. The Directorate General for Taxes (DGT) ruled that this is possible provided the payment is made as a lump sum, the deadlines specified in the transitional provision are met, and it is applied within a single tax year.

The question raised

Posibilidad de percibir la prestación en forma de capital aplicando la reducción del 40 por 100 por las aportaciones realizadas antes de 2007.

The DGT's ruling

Las prestaciones de planes de pensiones son rendimientos del trabajo. Se puede aplicar la reducción del 40% a la parte de la prestación correspondiente a aportaciones realizadas hasta el 31 de diciembre de 2006, siempre que se perciba en forma de capital y dentro del plazo establecido según el año de la contingencia. Esta reducción solo puede aplicarse una vez, en un mismo periodo impositivo, independientemente del número de planes que tenga el contribuyente. Si la prestación se percibe como renta, no cabe la reducción.

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